Եթե անընդհատ գումար եք կորցնում, պատճառը սովորաբար ձեր վերլուծությունը չէ։ Պատճառը ձեր դիրքերի չափն է, այն, թե որքան հաճախ եք առևտուր անում, և այն, ինչ անում եք վնասից հետո առաջին տասը րոպեում։ Հենց այս երեքն են որոշում արդյունքի մեծ մասը՝ դեռ նախքան գրաֆիկը որևէ նշանակություն կունենա։
Սա տհաճ է, որովհետև նշանակում է, որ ավելի լավ ինդիկատորը խնդիրը չի լուծի։ Սա նաև լավ լուր է, որովհետև երեքն էլ ամբողջովին ձեր վերահսկողության տակ են։
Ստորև ներկայացված են ամենահաճախ հանդիպող վեց պատճառները, թե ինչպես է դրանցից յուրաքանչյուրը երևում իրական հաշվում, և եղանակ՝ պարզելու, թե որն է ձերը։
Նախ՝ թիվը, որը ոչ ոք չի դնում գլխավոր էջում
Մանրածախ հաշիվների 74%-ից 89%-ը գումար է կորցնում։ Այս թիվը թրեյդինգային բլոգից չէ։ Այն European Securities and Markets Authority-ից է, որն ուսումնասիրել է մանրածախ CFD առևտուրը ողջ ԵՄ-ում և պարզել, որ մեկ հաճախորդի միջին վնասը կազմում է 1 600-ից 29 000 եվրո։ Հենց դրա համար էլ Եվրոպայում յուրաքանչյուր կարգավորվող բրոքեր այժմ պետք է իր կայքի վերևում ցույց տա վնաս կրող հաճախորդների իր տոկոսը։ Գնացեք և նայեք այն բրոքերի կայքը, որից օգտվում եք։ Թիվն այնտեղ է։
Ընդունեք սա որպես համատեքստ, ոչ թե որպես մխիթարանք։ Դա չի նշանակում, որ կորցնելն անխուսափելի է։ Դա նշանակում է, որ մարդկանց մեծ մասը գալիս է և անում նույն մի քանի բաները, իսկ այդ բաներն ունեն կանխատեսելի արդյունքներ։
1. Յուրաքանչյուր գործարքում չափազանց մեծ ռիսկ եք վերցնում
Սա այն պատճառն է, որը կործանում է հաշիվները, և այն անողը գրեթե երբեք դա չի նկատում, որովհետև մեկ մեծ գործարքը լավ է թվում՝ մինչև անընդմեջ հինգերորդ վնասը։
Անընդմեջ հինգ վնասն անհաջողություն չէ։ Մետաղադրամը հինգ անգամ անընդմեջ «գիր» է ընկնում մոտավորապես յուրաքանչյուր 32 նետումից մեկում։ Հարյուր գործարքի ընթացքում պետք է սպասել, որ դա կտեսնեք, հավանաբար՝ մեկից ավելի անգամ։ Ուստի հարցն այն չէ, թե արդյոք դա կպատահի։ Հարցն այն է, թե ինչ տեսք կունենա ձեր հաշիվը դրանից հետո։
| Ռիսկը մեկ գործարքի վրա | Հաշվից մնացածը 5 վնասից հետո | 10 վնասից հետո |
|---|---|---|
| 1% | 95% | 90% |
| 2% | 90% | 82% |
| 5% | 77% | 60% |
| 10% | 59% | 35% |
| 20% | 33% | 11% |
Ներքևի տողում է կործանվում սկսնակների հաշիվների մեծ մասը։ Եվ հարվածը համաչափ չէ, ինչը մարդիկ սովորաբար չեն նկատում։ Գումար կորցնելը և այն հետ վաստակելը նույն ծավալի աշխատանք չեն։
| Եթե կորցնում եք | Այսքան աճ է պետք պարզապես նախկին մակարդակին վերադառնալու համար |
|---|---|
| 10% | 11% |
| 20% | 25% |
| 30% | 43% |
| 50% | 100% |
| 70% | 233% |
50%-անոց կապիտալի անկումը (drawdown) շտկելու համար անհրաժեշտ է 100% աճ։ Եթե կարողանայիք հուսալիորեն 100% վաստակել, սա չէիք կարդա։ Հենց դրա համար էլ սովորական խորհուրդն է ցանկացած առանձին գործարքում ռիսկի դնել հաշվի 1%-ից 2%-ը։ Այս թվերում ոչ մի կախարդական բան չկա։ Դրանք պարզապես այնքան փոքր են, որ սովորական անընդմեջ վնասները մնում են դիմանալի։
Մեկ ազնիվ վերապահում՝ դիրքի ճիշտ չափը վնասաբեր ստրատեգիան շահութաբերի չի վերածում։ Այն ձեզ բավական ժամանակ է տալիս պարզելու, թե ձերը որն է։
2. Շահույթը շուտ եք ֆիքսում, իսկ վնասներին թույլ տալիս աճել
Սա անուն ունի, և այն չափված է։ Terrance Odean-ն ուսումնասիրել է 10 000 բրոքերային հաշիվ և պարզել, որ ներդրողները վաճառում էին իրենց շահութաբեր դիրքերը 14,8% հաճախականությամբ, իսկ վնասաբեր դիրքերը՝ 9,8%։ Այլ կերպ ասած՝ շահութաբեր դիրքը վաճառվելու մոտ 1,5 անգամ ավելի մեծ հավանականություն ուներ, քան վնասաբերը։
Հետո նա հետևեց, թե ինչ եղավ դրանից հետո։ Հաջորդ տարվա ընթացքում վաճառված շահութաբեր դիրքերը 3,4 տոկոսային կետով գերազանցեցին պահված վնասաբերներին։ Այդ բնազդը ոչ միայն զգացմունքային էր։ Այն ճիշտի հակառակն էր։
Հեշտ է հասկանալ, թե ինչու։ Շահութաբեր դիրքը վաճառելը ֆիքսում է շահույթը, իսկ ֆիքսված շահույթը կարգապահության տպավորություն է թողնում։ Վնասաբեր դիրքը պահելը թույլ է տալիս չֆիքսել վնասը, իսկ թղթի վրա եղած վնասը դեռ թվում է, թե կարող է վերադառնալ։ Երկուսն էլ զգացմունքային որոշումներ են՝ պլանի քողի տակ։
Լուծումը կամքի ուժը չէ։ Լուծումը երկու ելքերն էլ մինչև մուտքը որոշելն է, և հետո դրանց վերաբերվելը որպես արդեն կայացված որոշումների։ Այդ մասին ավելին կարդացեք դասում, թե երբ դուրս գալ գործարքից։
3. Առևտուր եք անում շատ ավելի հաճախ, քան կարծում եք
Brad Barber և Terrance Odean հետազոտողները 1991–1996 թվականներին հետևել են զեղչային բրոքերի 66 465 տնային տնտեսության։ Այդ ժամանակահատվածում շուկան տարեկան տվել է 17,9% եկամտաբերություն։ Միջին տնային տնտեսությունը վաստակել է 16,4%։ Թրեյդերների ամենաակտիվ հինգերորդ մասը վաստակել է 11,4%։
Նրանք տարեկան կորցնում էին 6,5 տոկոսային կետ, և ոչ թե այն պատճառով, որ ավելի վատ ակտիվներ էին ընտրում։ Պատճառը ծախսերն էին։ Յուրաքանչյուր գործարքում վճարվում է սպրեդը, սովորաբար նաև միջնորդավճար, իսկ երբեմն՝ գիշերային ֆինանսավորում։ Այդ ծախսերը երաշխավորված են։ Շահույթը՝ ոչ։ Չորս անգամ ավելի հաճախ առևտուր արեք, և նույն անորոշ առավելության (edge) համար չորս անգամ ավելի շատ կվճարեք։
Հաշվեք անցած ամսվա ձեր գործարքները։ Մարդկանց մեծ մասը դրանց թիվը կիսով չափ թերագնահատում է։
4. Որոշում եք, թե որտեղ դուրս գալ, միայն մուտք գործելուց հետո
Մինչև մուտք գործելը ձեր դատողությունն ազատ է։ Ոչինչ վտանգված չէ, ուստի կարող եք նայել գրաֆիկին և ազնվորեն ասել, թե որտեղ գաղափարը սխալ դուրս կգա։
Հենց որ գործարքի մեջ եք, այդ դատողությունն արդեն պատկանում է մեկին, ում գումարը վտանգված է, և ով հետևում է, թե ինչպես է թիվը շարժվում։ Այդ մարդը պատճառներ կգտնի։ Մակարդակն իրականում չի կոտրվել։ Դա ընդամենը մոմի պատրույգ է։ Նորություններից հետո գինը կվերադառնա։ Այս մտքերից ոչ մեկը մինչև մուտքը ձեր մտքով չի անցնում, ինչը հստակ ասում է, թե դրանք ինչ են։
Ուստի յուրաքանչյուր մուտքից առաջ գրեք երեք թիվ.
- Գինը, որն ապացուցում է, որ գաղափարը սխալ է։ Դա ձեր ստոպ-լոսն է։
- Գինը, որում ֆիքսում եք շահույթը։
- Գումարը ձեր սեփական արժույթով, որը կկորցնեք, եթե ստոպ-լոսը գործի։
Եթե չեք կարող գրել երեքն էլ, դուք գործարք չունեք։ Դուք կարծիք ունեք։
5. Վնասից անմիջապես հետո ավելի մեծ չափով եք առևտուր անում
Սա է տարբերությունը մինուսում գտնվող հաշվի և վերացած հաշվի միջև։
Այդ պահին տրամաբանությունը հիմնավոր է թվում։ Դուք կորցրել եք 200, ուստի սովորականից կրկնակի մեծ գործարքը մեկ հարվածով այն հետ կբերի։ Իրականում տեղի է ունենում այն, որ բացում եք ավելի մեծ դիրք, ավելի վատ սեթափով (հարմար իրավիճակ), ավելի քիչ համբերությամբ, երբ ձեր դատողությունն օրվա ամենավատ վիճակում է։ Հաջորդ վնասը կրկնակի է, իսկ դրանից հետո չափը նորից կրկնապատկվում է։
Միակ հուսալի լուծումը մեխանիկականն է, որովհետև այդ պահին ձեր դատողությունը պարզապես հասանելի չէ։ Նախապես ընտրեք կանոն և գրեք այն։ Օրական երկու վնաս, և պլատֆորմը փակվում է։ Կամ օրական առավելագույն վնաս՝ գումարով, ոչ թե տոկոսով, որպեսզի չկարողանաք դրա հետ վիճել։
Սրա ավելի ծանր տարբերակն էլ կա, որն արժե անվանել։ Եթե առևտուր եք անում այն գումարով, որը պետք է վարձի կամ կոմունալ վճարների համար, եթե ձեր վնասների չափը թաքցնում եք մտերիմներից, կամ եթե վնասներն ազդում են ձեր քնի, աշխատանքի կամ հարաբերությունների վրա, ապա խնդիրն այլևս դիրքի չափը չէ։ Թրեյդինգը կարող է կախվածություն դառնալ նույն կերպ, ինչպես խաղամոլությունը, և օգնում են աջակցության նույն ձևերը։ Արժե այդ մասին ինչ-որ մեկի հետ խոսել՝ նախքան ստոպ-լոսների մասին ևս մեկ հոդված կարդալը։
6. Գրառումներ չեք անում, ուստի կրկնում եք նույն սխալը
Հարցրեք վնաս կրող թրեյդերին, թե ինչու է նա կորցնում, և սովորաբար տեսություն կլսեք։ Խնդրեք ցույց տալ վերջին քսան գործարքները, և սովորաբար նա չի կարողանա։
Առանց գրառումների յուրաքանչյուր վնաս թվում է առանձին անհաջողություն։ Գրառումներով օրինաչափությունը սովորաբար ակնհայտ է դառնում քսան գործարքի ընթացքում, և սովորաբար դա վերևում նշված հինգ բաներից մեկն է։ Այդ գրառումները վարելն այս ցուցակի ամենաէժան կետն է և այն, որը մարդիկ ամենից հաճախ բաց են թողնում։ Թե ինչպես դա անել, ավելի մանրամասն կարդացեք թրեյդինգի օրագիր վարելու մասին դասում։
Սխալներ, որոնք տեղի են ունենում առաջին գործարքից առաջ
Վերևի վեց պատճառներն էլ տեղի են ունենում էկրանի առջև։ Կա երկրորդ խումբ, որն արդեն որոշված է նախքան որևէ գործարք բացելը, և քանի որ գործարքի ընթացքում դրանք անտեսանելի են, դրանց հազվադեպ են մեղադրում։
Չկա գրավոր պլան
Ոչ թե ստրատեգիա ձեր գլխում։ Գրված, մի տեղ, որտեղ կարող եք այն վերընթերցել՝ ինչ սեթափ եք վերցնում, ինչ չափով, որտեղ եք դուրս գալիս և ինչն է ստիպում ձեզ տվյալ օրվա համար կանգ առնել։ Եթե այն գրված չէ, այն հնարավոր չէ խախտել։ Դա ազատություն է թվում, բայց իրականում հենց դա է խնդիրը։ Չեք կարող բարելավել մի բան, որը չունի ֆիքսված տարբերակ՝ համեմատելու համար։
Առևտուր՝ խորհուրդներով, ազդանշաններով և ուրիշների համոզվածությամբ
Փոխառված գործարքը ելք չունի, որովհետև վստահությունն ուրիշից է եկել, և այն չի փոխանցվում։ Երբ գործարքը գնում է ձեր դեմ, չկա ոչինչ, որին կարելի է դիմել։ Սա է նաև պատճառը, որ վնասաբեր ազդանշանային ծառայությունից այդքան դժվար է հրաժարվել՝ դուք երբեք չեք ստեղծել այն, ինչը ձեզ կասեր, որ այն չի աշխատում։
Չիմանալ, թե որքան է ձեզ արժենում լրիվ շրջանը
Սկսնակների մեծ մասը կարող է նշել իր նպատակադրած շահույթը, բայց ոչ մուտքի և ելքի արժեքը։ Սպրեդ, միջնորդավճար և, որտեղ կիրառելի է, գիշերային ֆինանսավորում։ Դրանք հանվում են յուրաքանչյուր գործարքից՝ ինչպես շահութաբեր, այնպես էլ վնասաբեր, և փոքր չափերի դեպքում դրանք արդյունքի շատ ավելի մեծ մասն են կազմում, քան մարդիկ սպասում են։
| Եթե լրիվ շրջանն արժե | Եվ ձեր թիրախն է | Ծախսը ձեր թիրախի այսքան մասն է |
|---|---|---|
| $2 | $20 | 10% |
| $2 | $50 | 4% |
| $2 | $100 | 2% |
| $5 | $20 | 25% |
Վերին և ներքևի տողերն են պատճառը, որ փոքր և հաճախակի գործարքներն այդքան ավելի դժվար են, քան թվում են։ Դրանցում դուք չեք մրցում շուկայի հետ։ Նախ մրցում եք ձեր սեփական ծախսերի հետ։
Առաջին ամսում միանգամից հինգ գործիքով առևտուր անել
Յուրաքանչյուր գործիք ունի իր ժամերը, իր նորմալ տիրույթը, նորություններին իր արձագանքը։ Հինգին հետևել նշանակում է դրանցից ոչ մեկը չսովորել։ Դա նաև նշանակում է, որ երբեք չեք կարող ասել, թե վնասաբեր շաբաթի պատճառը ստրատեգիան էր, թե այն, որ չգիտեիք, որ դրանցից մեկը շարժվում է 15:00-ին։ Մեկ գործիք, մինչև որ դրանով հիսուն գործարք կատարեք։
Եթե ուզում եք այս էջի բոլոր տասը պատճառների կարճ տարբերակը, ապա այն այսպիսին է՝ դրանցից գրեթե ոչ մեկը կապ չունի գրաֆիկը կարդալու հետ։
Ինչպես պարզել, թե որն է ձերը
Վերցրեք հաջորդ քսան գործարքը և գրանցեք յոթ բան։ Բարդ աղյուսակ պետք չէ, նոթատետրն էլ լիովին բավական է։
- Ամսաթիվը և գործիքը։
- Մուտքի պատճառը՝ մեկ նախադասությամբ, գրված նախքան սեղմելը։
- Ձեր պլանավորած ստոպ-լոսը և թիրախը։
- Որտեղ եք փաստացի դուրս եկել։
- Հաշվի քանի տոկոսն եք ռիսկի դրել։
- Արդյոք գործել եք ըստ ձեր սեփական պլանի՝ այո կամ ոչ։
- Ինչպիսին էր ձեր տրամադրությունը՝ երկու-երեք բառով։
Հետո վերընթերցեք այդ քսանը և հաշվեք։ Եթե ռիսկի տոկոսը տատանվում է, առաջին պատճառն է։ Եթե ձեր վնասները հետևողականորեն ավելի մեծ են, քան շահույթները, երկրորդը։ Եթե տողերն ավելի շատ են, քան սպասում էիք, երրորդը։ Եթե պլանավորված և փաստացի ելքերը անընդհատ չեն համընկնում, չորրորդը։ Եթե վնասաբեր տողից հետո չափը կտրուկ աճում է, հինգերորդը։
«Ըստ պլանի (Ա/Ո)» սյունակն ամենաօգտակարն է ամբողջ էջում։ Այն իրարից տարանջատում է երկու բոլորովին տարբեր խնդիր։ Եթե հետևել եք պլանին և այնուամենայնիվ կորցրել, խնդիրը ստրատեգիան է։ Եթե չեք հետևել, ստրատեգիան երբեք չի փորձարկվել, և այն փոխելը ձեզ ոչինչ չի ասի։
Ինը ամիս, երբ մեղքը գցում էի ոչ այն բանի վրա
Գրեթե ինը ամիս անընդհատ կորցնում էի, և այդ ժամանակի մեծ մասում համոզված էի, որ խնդիրը ստրատեգիան է։ Վնասների յուրաքանչյուր շարքից հետո ես ավելի լավ ստրատեգիա էի փնտրում։ Այլ ինդիկատոր, կանոնների այլ հավաքածու, մի բան, որը կոտրված չէր։
Կոտրվածը ստրատեգիան չէր։ Ռիսկերի կառավարում ընդհանրապես չկար։ Ես չունեի ֆիքսված գումար, որը պատրաստ էի կորցնել մեկ գործարքում, ուստի չափը փոխվում էր՝ կախված նրանից, թե որքան վստահ էի զգում, և ես միշտ ամենավստահն էի զգում հենց ամենավատ որոշումներից առաջ։
Երբ վերջապես ֆիքսեցի այն գումարը, որը ռիսկի կդնեի ցանկացած առանձին գործարքում, և դադարեցի այն փոխել, վնասների շարքն ավարտվեց։ Եվ ոչ թե այն պատճառով, որ այդ շաբաթ իմ վերլուծությունը լավացավ՝ այն չէր լավացել։ Նույն որոշումները, ճիշտ չափով, այլևս չէին կուտակվում մի փոսի մեջ, որից չէի կարողանա դուրս գալ։
Հենց այդ մեկ փոփոխությունը փրկեց հաշիվը զրոյի հասնելուց, և հենց դրա համար էլ այս ցուցակի առաջին կետը դիրքի չափն է, այլ ոչ թե մուտքերին վերաբերող որևէ բան։
Մեկ փոփոխություն, որն ամենից շատ է ազդում արդյունքի վրա
Եթե շտկելու եք միայն մեկ բան, շտկեք չափը։ Դա թվաբանություն է, ոչ թե դատողություն, ուստի աշխատում է նույնիսկ այն օրերին, երբ ձեր դատողությունը չի աշխատում։
Հաշվարկեք այս հերթականությամբ՝ մինչև մուտքը.
- Հաշիվը 2 000 է։ Դրա մեկ տոկոսը 20 է։ Սա առավելագույնն է, ինչ կարող է ձեզ արժենալ այս գործարքը։
- Մուտքը 50,00 է, ստոպ-լոսը՝ 47,00, ուստի յուրաքանչյուր միավոր ռիսկի է դնում 3,00։
- 20-ը բաժանած 3-ի կլինի 6։ Գնում եք 6 միավոր, ոչ թե այն քանակը, որը ճիշտ էր թվում։
Հերթականությունը կարևոր է։ Վնաս կրող թրեյդերների մեծ մասը նախ ընտրում է չափը, հետո փնտրում դրան համապատասխան ստոպ-լոս։ Արեք հակառակը՝ շուկան է որոշում ձեր ստոպ-լոսը, իսկ մաթեմատիկան՝ ձեր չափը։ Այս մասին ավելին կարդացեք թրեյդինգում ռիսկերի կառավարման մասին դասում։
Հաճախ տրվող հարցեր
Ո՞րն է թրեյդինգի ամենամեծ սխալը
Եթե չափենք նրանով, թե որքան արագ է այն կործանում հաշիվները, ապա՝ մեկ գործարքում չափազանց մեծ ռիսկ վերցնելը։ Եթե չափենք նրանով, թե որքան մարդու վրա է ազդում, ապա՝ գրավոր պլան չունենալը, որովհետև այս էջի մնացած բոլոր սխալները հեշտանում են, երբ խախտելու ոչինչ չկա։ Այս երկուսը կապված են՝ պլանը հիմնականում չափի վերաբերյալ որոշումների ամբողջություն է, որը կայացրել եք հանգիստ վիճակում։
Ավելի մեծ հաշիվը կլուծի՞ այս խնդիրը
Ոչ։ Վերևի բոլոր թվերը տոկոսներ են, իսկ տոկոսներին չի հետաքրքրում, թե որքան գումար կա հաշվում։ Թրեյդերը, ով յուրաքանչյուր գործարքում ռիսկի է դնում 20%, 50 000-անոց հաշիվը կորցնում է նույն կերպ, ինչպես կորցրել էր 500-անոցը, պարզապես սկզբում՝ ավելի դանդաղ, իսկ վերջում՝ ավելի թանկ։
Արժե՞ վերադառնալ դեմո հաշվին
Պլատֆորմը սովորելու համար՝ այո։ Վերևի վեց պատճառներից որևէ մեկը շտկելու համար՝ հիմնականում ոչ։ Վեցից հինգը զգացմունքային են, իսկ զգացմունքը չկա, երբ գումարն իրական չէ։ Շատ փոքր իրական հաշիվը ձեզ ավելին կսովորեցնի ձեր մասին, քան մեծ դեմո հաշիվը։
Որքա՞ն ժամանակ կպահանջվի, որ դադարեմ կորցնել
Ազնիվ թիվ չկա, և ով որ ձեզ այդպիսին տալիս է, ինչ-որ բան է վաճառում։ Այն, ինչ կարող եք չափել, այն է, թե արդյոք ձեր միջին վնասը փոքրանում է, և արդյոք ձեր օրագրի «Ըստ պլանի (Ա/Ո)» սյունակում հիմնականում «Ա» է հայտնվում։ Այս երկուսը փոխվում են ավելի շուտ, քան հաշվի մնացորդը։
Խնդիրն իմ ստրատեգիա՞ն է, թե՞ ես ինքս
Դա ձեզ կասեն քսան գրանցված գործարքները, և ուրիշ ոչինչ չի ասի։ Մարդկանց մեծ մասը ենթադրում է, որ խնդիրը ստրատեգիան է, փոխում է այն և այդպես էլ երբեք չի հասնում որևէ մեկ մոտեցմամբ քսան գործարքի։ Դա ինքնին գումար կորցնելու պատճառ է, և հավանաբար՝ բոլորից ամենատարածվածը։
Կարճ ասած
Թրեյդերները, որոնք դադարում են գումար կորցնել, հազվադեպ են դա անում ավելի լավ ազդանշան գտնելով։ Նրանք դա անում են՝ յուրաքանչյուր գործարքն այնքան փոքր դարձնելով, որ սխալվելը դիմանալի լինի, ավելի քիչ գործարքներ բացելով, ելքը մուտքից առաջ գրելով և այնքան ազնիվ գրառումներ պահելով, որ դրանց հետ հնարավոր լինի վիճել։
Սրանցից ոչ մեկը ոգևորիչ չէ, և ոչ մեկը վաճառքի համար չէ։ Դա պարզապես այն է, ինչ մնում է, երբ հանում եք այն ամենը, ինչը չի աշխատում։