Прибрати емоції з трейдингу неможливо. Кожна стаття, яка радить вам «зберігати дисципліну», описує результат, а не метод. Дисципліна — це те, як ззовні виглядає ситуація, коли працює щось інше.
Те, що справді працює, вужче, ніж здається. Торговий план ламають два стани. Вони ламають його в протилежних напрямках, і їм потрібні протилежні рішення. Майже все інше — різновид одного з них.
Угода, в якій жадібність прикинулася чимось іншим
Одного разу в мене було три збиткові угоди поспіль, і я запанікувала. Контроль перебрав не страх. Це була жадібність. Я подвоїла розмір позиції, щоб швидко відіграти гроші, без жодного технічного аналізу. І цю угоду я теж програла.
Саме тоді я зрозуміла, що ринок нічого не знає про мої емоції і вони його не цікавлять. Він мене не карав і нічого мені не був винен.
Тепер, щойно я помічаю, що рішення ухвалює жадібність або страх, я вимикаю екран, доки голова не проясниться.
Варто звернути увагу на те, що тоді це зовсім не відчувалося як жадібність. Це відчувалося як відповідальність, як спроба щось виправити. У цьому й проблема обох станів. Жоден із них себе не оголошує. Вони приходять під виглядом розумного рішення, тому розпізнавати їх треба механічно, а не прислухаючись до своїх відчуттів.
Страх і жадібність — це різні проблеми
Більшість порад розглядають емоції як щось одне й пропонують одні ліки, зазвичай «зробіть перерву». Але ці два стани псують план протилежними способами, і рішення, спрямоване на один, може погіршити інший. Сказати трейдерові, який боїться, бути сміливішим, і сказати те саме жадібному трейдерові — це зовсім не одна й та сама порада.
| У цей момент | Страх змушує вас | Жадібність змушує вас |
|---|---|---|
| Вхід | Пропустити правильний сетап або вагатися, доки рух не мине | Увійти без сетапу або гнатися за ціною, яка вже пішла |
| Вибір розміру | Торгувати так мало, що результат нічого не важить | Перевищити власний ліміт, бо ця угода здається вірною |
| Утримання прибуткової угоди | Закрити завчасно, забравши лише частку цілі | Тримати довше за ціль, чекаючи на більше |
| Утримання збиткової угоди | Завмерти й сподіватися, що ціна повернеться | Додати до позиції, щоб середня ціна виглядала краще |
| Після збитку | Кинути торгівлю на кілька днів, разом із добрими сетапами | Одразу торгувати знову, і більшим розміром |
| Історія, яку ви собі розповідаєте | «Я дію обережно» | «Я дію рішуче» |
Перечитайте останній рядок двічі. Обидві фрази — це те, що каже розсудлива людина. Жодна з них не є доказом, бо ви казатимете їх саме в тих ситуаціях, де вони найменш правдиві.
Як зрозуміти, в якому стані ви перебуваєте
Оскільки відчуттям довіряти не можна, спирайтеся на поведінку. Це речі, які можна спостерігати, і перевірити їх можна за кілька секунд — для цього не треба спершу бути чесними із собою.
| Що ви помічаєте за собою | Який стан | Що з цим робити |
|---|---|---|
| Перевіряєте позицію кожні кілька секунд | Страх | Поставте цінове сповіщення й закрийте вкладку. Графік обійдеться без вас |
| Хочете закрити прибуткову угоду задовго до цілі | Страх | Нічого. Ціль обрано, коли ви були спокійні, і тоді ви були надійнішими |
| Тягнетеся до більшого розміру одразу після збиткової угоди | Жадібність | Зупиніться на сьогодні. Це найдорожчий пункт |
| Входите, не записавши причину входу | Жадібність | Спершу напишіть це речення. Якщо воно виходить розмитим, угоди немає |
| Відчуваєте впевненість | Жадібність | Зменште розмір удвічі. Впевненість — це відчуття, а не інформація |
| Відчуваєте полегшення, коли позиція закривається, хоч у плюс, хоч у мінус | Страх | Позиція була завелика. Це проблема розміру, а не нервів |
Останній рядок — найкорисніший у цій статті. Полегшення — це вимірювання. Якщо після закриття угоди вам стає легше, ви несли більше, ніж дозволяє ясно мислити, і жодні психологічні тренування не виправлять неправильний розмір.
Що робити зі страхом
Зробіть позицію настільки малою, щоб вона була нудною
Страх перед екраном — майже завжди замаскована проблема розміру. Позиція, яку ви можете спокійно тримати під час звичайного ринкового шуму, має правильний розмір. Позиція, через яку ви стежите за кожним тиком, — ні, хоч яким добрим здавався сетап. Зменшення розміру відчувається як відмова від угоди. Насправді все навпаки. Саме це дає вам змогу справді її втримати.
Дайте вже ухваленому рішенню залишитися в силі
Страх здебільшого атакує виходи. Ціль, яку ви поставили до входу, обрала спокійніша й краще поінформована версія вас. Версія, яка хоче закритися раніше, на 40% від цілі, має менше інформації, а не більше. Якщо ви раз у раз скасовуєте власні цілі, це варто записувати й рахувати, а не сперечатися із собою в моменті.
Відрізняйте обережність від уникання
Пропустити сетап, бо умови не ті, — це судження. Пропустити його, бо попередній закрився збитком, — це страх. Зсередини вони відчуваються однаково. Єдиний спосіб розрізнити їх потім — записана причина, і це головний аргумент на користь того, щоб вести щоденник трейдера.
Що робити з жадібністю
Визначайте розмір до сесії, а не під час неї
Жадібність зазвичай не змінює вашу стратегію. Вона змінює розмір, і робить це по одній угоді, тож жоден окремий крок не здається нерозумним. Визначте число до відкриття ринку і вважайте його остаточним — так само, як час, на який ви поставили будильник.
Сприймайте впевненість як попередження
Найгірше закінчуються рідко ті угоди, в яких ви сумнівалися. Найгірше закінчуються ті, в яких ви були впевнені, бо саме впевненість прибирає перевірки. Мій власний найгірший день почався із сигналу, в якому я не мала жодного сумніву.
Ніколи не збільшуйте розмір, щоб відігратися
Збільшення розміру після збитку — найруйнівніша звичка в трейдингу, і їй присвячено окремий урок: як припинити торгівлю з помсти. Коротко: після п’яти звичайних збиткових угод по 1% кожна вам потрібно близько 5%, щоб вийти в нуль. Якщо подвоювати розмір після кожного збитку — близько 39%.
Правило, яке охоплює обидва стани
Усе сказане вище зводиться до одного принципу. Ухвалюйте рішення, коли ви спокійні, і робіть їх настільки механічними, щоб версія вас перед екраном не могла їх переглянути.
На практиці це означає чотири числа, записані до початку сесії:
- Розмір, розрахований у відсотках, а не обраний на відчуття.
- Умова входу — одним реченням, достатньо конкретним, щоб воно могло виявитися хибним.
- Вихід — і ціль, і рівень, на якому ідея перестає діяти.
- Точка, в якій ви зупиняєтеся на сьогодні, — у грошах.
Зверніть увагу, що жоден із цих пунктів не стосується емоцій. Ви не намагаєтеся відчувати інакше — цього не зробиш на замовлення. Ви намагаєтеся зменшити кількість рішень, доступних вам у момент, коли ваше судження найгірше. Це задача проєктування, а задачі проєктування мають розв’язок.
Коли справа вже не в дисципліні
Кожна стаття на цю тему закінчується на «керуйте своїми емоціями». Варто сказати те, чого не каже жодна з них: для деяких людей це взагалі не проблема емоційного контролю.
Дослідження Hakansson, Fernandez-Aranda і Jimenez-Murcia, опубліковане в Frontiers in Psychiatry у 2021 році, повідомляє, що близько 8% інвесторів на фінансових ринках можуть відповідати критеріям проблемної азартної поведінки у зв’язку зі своїм трейдингом, і описує швидку торгівлю як визнаний шлях до серйозних боргів і проблем із психічним здоров’ям.
Чесна перевірка — не те, що ви відчуваєте під час торгівлі. А те, що трейдинг робить з рештою вашого життя:
- Ви торгуєте грошима, потрібними на оренду, комунальні платежі чи борги.
- Ви приховуєте розмір своїх збитків від близьких людей.
- Ви вже не раз вирішували зупинитися — і не зупинилися.
- Це впливає на ваш сон, роботу чи стосунки.
Якщо кілька з цих пунктів правдиві, чотири числа вище не втримаються, бо вони створені не для цього. Це та сама територія, що й азартні ігри, тут допомагає така сама підтримка, і звернутися до лікаря або до служби підтримки для людей з ігровою залежністю — розумний перший крок, а не драматичний.
Поширені запитання
Як повністю прибрати емоції з трейдингу?
Ніяк, і трейдери, які стверджують, що їм це вдалося, описують добрі системи, а не відсутність почуттів. Реалістична мета — зробити емоційний момент неважливим, бо рішення вже ухвалене, а не перестати мати такі моменти. Повна автоматизація прибирає рішення, але не знищує емоції, а переносить їх — у питання, коли вимкнути систему.
Що Воррен Баффет казав про страх і жадібність?
Його відома фраза: «Бійтеся, коли інші жадібні, і будьте жадібними, коли інші бояться» (Воррен Баффет). Варто чітко розуміти, що вона означає, бо її часто цитують не до тієї проблеми. Він говорить про те, щоб іти проти настроїв усього ринку на довгих періодах. Він нічого не каже про те, як керувати власною реакцією на збиткову угоду у вівторок по обіді, а саме про це ця стаття. Ці дві речі постійно плутають.
Чому 95% трейдерів втрачають гроші?
Саме ця цифра — фольклор, хоча задокументовані показники не надто від неї відрізняються, і вони докладно розібрані в уроці чому ви постійно втрачаєте гроші. Щодо того, яка частка провини лежить на емоціях: вони рідко бувають прямою причиною. Емоції змінюють розмір і вибір моменту, а шкоди завдають саме розмір і вибір моменту.
Чи допомагає з цим демо-рахунок?
Щоб вивчити платформу — так. Для цього — майже ні. Страх і жадібність — це реакції на гроші під ризиком, а на демо-рахунку під ризиком нічого немає. Дуже маленький реальний рахунок за тиждень навчить вас більшого про власну поведінку, ніж великий демо-рахунок за рік.
Коротко
Два стани, протилежні напрямки. Страх обрізає прибуткові угоди, пропускає сетапи й завмирає на збиткових. Жадібність роздуває розмір, женеться за ціною й додає до збиткових позицій. Жоден із них себе не оголошує, тож стежте за поведінкою, а не за відчуттями.
Потім визначте чотири числа, поки ви спокійні, і вибудуйте все так, щоб людині перед екраном не лишилося нічого вирішувати.