如何停止报复性交易

折线图:两个 $10,000 的账户在连续五笔亏损交易中的走势对比。每笔固定 1% 风险的账户最终为 $9,510;每次亏损后风险翻倍的账户最终为 $7,198。

报复性交易让我在十五分钟里亏掉了 8,000 美元。这里用算术告诉你它会对账户造成什么影响,以及能阻止它的六条机械式规则。

为什么我交易总是亏钱?

曲线图:亏损之后回到起点所需的收益。亏损 10% 需要 11%,亏损 20% 需要 25%,亏损 30% 需要 43%,亏损 50% 需要 100%,亏损 70% 需要 233%,并以虚线表示对称关系作为对比。

账户亏钱的十个原因:从仓位大小和报复性交易,一直到你还没下第一单就已经注定的那些错误。每一个原因背后都附上了具体的数据。

为什么交易这么难?

三个数字:在 80% 置信度下,要把真实胜率与抛硬币区分开所需的交易笔数。胜率 60% 需要 196 笔,55% 需要 785 笔,52% 约需要 4,900 笔。

交易难,并不是因为道理复杂。而是因为反馈会说谎,要信任反馈所需的样本量极其庞大,而普通的随机性看起来和失败一模一样。

交易时如何控制情绪

对比图:在一笔交易的每个阶段,恐惧和贪婪的做法都相反。恐惧会放过交易机会、仓位太小、过早平掉盈利单、面对亏损单僵住不动、一连几天不交易;贪婪会追价、超出上限、过了目标还持有、给亏损单加仓、马上以更大仓位再交易。

恐惧和贪婪会从相反的方向破坏交易计划,需要相反的解决办法。本文教你如何通过行为而不是感受,判断自己正处于哪一种状态。

如何在交易中保持纪律

两列对比:模糊的交易愿望与可核查的规则。“不要过度交易”变成“每天最多四笔交易”;“好好管理风险”变成“每笔交易 1%,在交易时段开始前算好”;“不要报复性交易”变成“亏两笔,平台就关到明天”。

纪律是一项工程工作,而不是一场品格考验。机械式的规则、入场前的检查清单,以及在你违反了自己交易系统的那些日子里,你实际上该怎么做。