Treydinq ideyalar mürəkkəb olduğu üçün çətin deyil. Ucuz al, baha sat. Platformada iki düymə var, qrafiklər isə pulsuzdur. Onun çətinliyi bir neçə struktur səbəbdəndir və bu səbəblərin sizin nə qədər ağıllı və ya nizam-intizamlı olmağınızla demək olar ki, əlaqəsi yoxdur.
Bu vacibdir, çünki məsləhətlərin çoxu çətinliyə şəxsi uğursuzluq kimi baxır. Adətən bu, belə deyil.
Siz yalan danışan müəllimdən öyrənirsiniz
Əksər bacarıqlarda düzgün hərəkət kifayət qədər tez yaxşı nəticə verir. Topu yaxşı vursanız, nişan aldığınız yerə gedir. Kodu düzgün yazsanız, işləyir. Əks-əlaqə dürüstdür və öyrənməyə imkan verən də budur.
Treydinq isə fərqlidir. Yaxşı qərar müntəzəm olaraq itirir, pis qərar müntəzəm olaraq qazanır və heç bir nəticə sizə bunun hansı olduğunu demir.
| Əməliyyat mənfəətlə bağlandı | Əməliyyat zərərlə bağlandı | |
|---|---|---|
| Yaxşı qərar | Layiqli. Düzgün dərs verir | Düzgün etdiyiniz üçün cəzalandırılırsınız. Eynilə uğursuzluq kimi hiss olunur |
| Pis qərar | Mükafatlandırılır. Yanlış dərs verir, həm də bərkdən | Layiqli. Düzgün dərs verir |
Bu dörd xanadan ikisi sizə doğru bir şey öyrədir. Qalan ikisi yanıldır. Ən pis cütlük cəzalandırılan nizam-intizamlı treyder və mükafat alan ehtiyatsız treyderdir.
Treydinqin çətin olmasının ən dərin səbəbi budur. Hər ciddi yanaşmanın qərarları nəticələrdən ayrıca qiymətləndirməsinin səbəbi də budur. Treydinq jurnalındakı «Plana uyğun (B/X)» sütununun bütün mənası elə bundadır.
Əks-əlaqəyə etibar etmək üçün yüzlərlə əməliyyat lazımdır
Tutaq ki, sizin real üstünlüyünüz (edge) var və əməliyyatların 55%-ində qazanırsınız. Bunu qəpik atışından ayırd edə bilmək üçün neçə əməliyyat lazımdır?
Bu, standart statistika sualıdır və cavabı xoşagəlməzdir. 55% uğurlu əməliyyat faizini (win rate) 50%-dən 80% əminliklə ayırmaq üçün təxminən 785 əməliyyat lazımdır.
| Əgər uğurlu əməliyyatlarınızın əsl faizi belədirsə | Onu qəpik atışından ayırd etmək üçün lazım olan əməliyyat sayı |
|---|---|
| 60% | təxminən 196 |
| 55% | təxminən 785 |
| 52% | təxminən 4.900 |
Çoxları on beş pis əməliyyatdan sonra strategiyanı dəyişir. On beş əməliyyat sizə demək olar ki, heç nə demir, əlli də. Hər ay yanaşmasını dəyişən treyder sübut yox, yalnız səs-küy toplayır və bunu illərlə, öyrəndiyini hiss edərək davam etdirə bilər.
Kiçik üstünlüyü olan strategiya ilə şüurlu şəkildə ticarət etməyin demək olar ki, qeyri-mümkün olmasının səbəbi də budur. Rəqəmlər nəyisə sübut etməmişdən çox əvvəl ya təslim olardınız, ya da pulunuz bitərdi.
Adi təsadüfilik eynilə xarab olmuş strategiyaya oxşayır
Hətta yaxşı strategiya ilə belə ardıcıl itkilər nadir deyil. Onlar demək olar ki, qaçılmazdır və insanların çoxunun gözlədiyindən uzun sürür.
Yüz əməliyyat ərzində müəyyən uzunluqda ən azı bir ardıcıl itkilər seriyasına düşmək ehtimalı belədir:
| Uğurlu əməliyyatlarınızın faizi | Ardıcıl 5 itki ehtimalı | Ardıcıl 8 itki ehtimalı |
|---|---|---|
| 50% | 81% | 17% |
| 45% | 92% | 31% |
| 40% | 98% | 49% |
45% uğurlu əməliyyat faizində, 2:1 mənfəət-risk nisbəti ilə tamamilə mənfəətli olan göstəricidə, siz yüz əməliyyat ərzində 92% ehtimalla ardıcıl beş itki yaşayacaqsınız, ardıcıl səkkiz itkinin ehtimalı isə təxminən üçdə birdir.
Ardıcıl səkkiz itki bəxtsizlik kimi hiss olunmur. Elə hiss olunur ki, strategiya işləməyi dayandırıb, ya bazar dəyişib, ya da siz formanızı itirmisiniz. Strategiyası qaydasında olan insanlarda bu hiss cədvəl üzrə gəlir. Onların çoxu da məhz bu anda strategiyadan əl çəkib hər şeyə sıfırdan başlayır.
Xərclər qətidir, mənfəət isə yox
Hər əməliyyat spred, adətən komissiya, bəzən də gecəlik maliyyələşdirmə ödəyir. Haqlı da olsanız, haqsız da olsanız, bunları ödəyirsiniz. Mənfəət isə yalnız ehtimaldır.
Brad Barber və Terrance Odean 1991-ci ildən 1996-cı ilədək diskont brokerdə 66.465 ev təsərrüfatını izləyiblər. Bazar ildə 17,9% gəlir gətirib. Orta ev təsərrüfatı 16,4%, ən aktiv beşdə bir hissə isə 11,4% qazanıb. Fərq səhmlərin pis seçilməsindən deyildi. Bu, bu qədər çox ticarət etməyin xərci idi.
Deməli, aktivliyin özünün qiyməti var və siz onu əvvəlcədən ödəyirsiniz. Hələ yaxşı bacarmadığınız bir işi daha çox görmək onu daha az görməkdən baha başa gəlir. Bu, əksər bacarıqların təcrübəni mükafatlandırma tərzinin tam əksidir.
Təkcə inadkarlıq bunu düzəltmir
Bütün bunlara adi cavab davam etməkdir. Davam edənlərin başına nə gəldiyini bilməyə dəyər.
2020-ci ildə Chague, De-Losso və Giovannetti 2013–2015-ci illərdə Braziliyanın səhm fyuçersləri bazarında gündaxili ticarətə başlayan hər kəsi araşdırıblar. 300 gündən çox davam edənlərin 97%-i pul itirib. Yalnız 1,1%-i Braziliyanın minimum əmək haqqından çox qazanıb, 0,5%-i isə bank kassirinin başlanğıc maaşından çox qazanıb.
Bu şərti bir daha oxuyun, çünki əsl nəticə elə odur. Bunlar tez təslim olan insanlar deyildi. Onlar dözdülər və dözmək çatışmayan hissə deyildi. İnadkarlıq zəruridir, amma heç də kifayət deyil, oxuyacağınız ruhlandırıcı sözlərin çoxu isə səssizcə bunun əksini fərz edir.
Siz bazarı öyrənərkən o yerində durmur
Tennis kortu gələn il də eyni ölçüdə olacaq. Bazar isə yox. Volatillik dəyişir, korrelyasiyalar pozulur və fiqurun asılı olduğu davranış sadəcə yoxa çıxa bilər.
Daha pisi, rəqib uyğunlaşır. Siz çətinliyə qarşı yox, digər insanlara qarşı ticarət edirsiniz, onların çoxu isə daha sürətli, daha yaxşı maliyyələşən və avtomatlaşdırılmışdır. Geniş tanınan istənilən üstünlüyü onu ilk tapanlar tükəndirir. Bu, inkişaf etməyin ayaqlaşa biləcəyinizə zəmanət vermədiyi yeganə bacarıqdır.
Üstəlik o, asan görünmək üçün qurulub
Əgər çətinlik görünsəydi, yuxarıdakıların hamısının öhdəsindən gəlmək olardı. Amma görünmür.
Nə qəbul imtahanı var, nə şagirdlik, nə lisenziya, nə də minimum tələb. İnterfeys iki düymədən ibarətdir, qrafiklər peşəkarların istifadə etdikləri kimi görünür, ilk bir neçə əməliyyat isə çox vaxt sırf təsadüfən mənfəətli olur. Təcrübədə heç nə sizə əslində nəyi öhdənizə götürdüyünüzü demir və bütöv bir sənaye bunun belə qalması hesabına maliyyələşir.
Bunu insanların 74%-dən 89%-ə qədərinin uğursuz olduğu istənilən başqa fəaliyyətlə müqayisə edin. Onun qapısında xəbərdarlıqlar asılardı. Burada isə xəbərdarlıq brokerin saytının yuxarısında xırda şriftlə yazılmış bir sətirdir və tənzimləyicilər bunu tələb etməli oldular.
Yanlış yerdə axtarışa sərf etdiyim aylar
Qrafiki düzgün oxuduğum, amma yenə də itirdiyim çoxlu əməliyyat oldu, çünki qorxu mövqeyi proqnozlaşdırdığım hərəkət həqiqətən gəlməmişdən əvvəl bağlayırdı. Haqlı olmaq və pul qazanmaq iki ayrı şeydir və qrafikdə heç nə bunu sizə demir.
Aylarla buna daha çox öyrənməklə cavab verdim. Daha bir indikator, daha bir fiqur, nəhayət ki, axtardığım olacaq daha bir kombinasiya. Mən düstur axtarırdım və bu axtarış iş kimi hiss olunurdu, onu davam etdirməyi bu qədər asan edən də məhz bu idi.
Buna son qoyan üzərində heç nə olmayan təmiz qrafikdə ticarət etmək oldu. Günahlandırmağa heç bir indikator qalmayanda aydın oldu ki, problem təhlildə deyil. Problem əməliyyat açıq olarkən onunla nə etdiyimdə idi.
Bu, heç kimin sizə kursda verə bilməyəcəyi hissədir və bunun çətin olmasının böyük bir səbəbi də budur.
Əslində onu nə asanlaşdırır
Bunların heç biri təslim olmaq üçün arqument deyil. Bu, ilk ildən gözləntilərinizi dəyişmək və qeyri-müəyyən çətinlik hissinə yox, yuxarıdakı konkret problemlərə qarşı hazırlaşmaq üçün arqumentdir.
- Əlli əməliyyatınız olana qədər bir alətlə ticarət edin. Hələ heç birini səs-küydən ayırd edə bilmədiyiniz halda beş şeyi eyni vaxtda öyrənə bilməzsiniz.
- Nümunə toplamaq üçün bir strategiyada kifayət qədər uzun qalın. Yuxarıdakı rəqəmləri nəzərə alsaq, hər ay dəyişmək heç vaxt heç nə öyrənməyəcəyinizə zəmanət verir.
- Nəticəni yox, qərarı qiymətləndirin. Planınıza əməl edib-etmədiyiniz sizə mənfəət və ya itkidən daha çox şey deyir və bunu dərhal bilirsiniz.
- Mövqe ölçüsünü elə seçin ki, ardıcıl səkkiz itkiyə tab gətirəsiniz. Ehtimalı az olduğu üçün yox, çünki ehtimalı heç də az deyil. Baxın: treydinqdə risklərin idarə edilməsi.
- Seriyanı o gəlməmişdən əvvəl gözləyin. Çoxları işləyən metodu riyaziyyatın gələcəyini xəbər verdiyi seriya zamanı atır.
Tez-tez verilən suallar
Yeni başlayan treydinqə necə başlamalıdır?
Ağlabatan görünəndən daha kiçik və daha yavaş. Bir alət, bir strategiya, yazılı plan, hər əməliyyatın qeydi və ardıcıl səkkiz dəfə səhv olmağa tab gətirə biləcəyiniz mövqe ölçüsü. İlk məqsəd mənfəət deyil. Məqsəd bir yanaşma üzrə kifayət qədər əməliyyat toplayıb onun ümumiyyətlə nəsə verib-vermədiyini öyrənməkdir.
Treydinqlə gündə $1.000 qazana bilərəmmi?
Bəziləri qazanır. Yuxarıdakı Braziliya araşdırması göstərdi ki, inadkar gündaxili treyderlərin 1,1%-i minimum əmək haqqından çox qazanıb, ona görə də növbəti on iki ay üçün plan kimi bu, ağlabatan gözlənti deyil və onu belə təqdim edən hər kəs nəsə satır. Sualın dürüst variantı budur: hansı hesab ölçüsü və hansı gəlirlilik lazım olardı. Bu hesablama isə adətən özü-özlüyündə kifayət qədər ayıldıcıdır.
Treydinq investisiyadan çətindirmi?
Çoxları üçün xeyli çətindir. Uzunmüddətli investisiyada qərarlar daha az, xərclər daha aşağıdır və üzərində irəliləyə biləcəyiniz yüksələn baza var. Treydinq bu üç üstünlüyün hamısını aradan qaldırır və üstəlik bu səhifənin əvvəlindəki əks-əlaqə problemini əlavə edir. Bu, treydinqi yanlış etmir. Bu, onu öyrənmə xərci xeyli yüksək olan fərqli bir fəaliyyətə çevirir.
Zamanla asanlaşırmı?
Mexaniki hissələr asanlaşır, özü də tez. Ölçünü hesablamaq, əmrləri yerləşdirmək, qeydləri aparmaq. Əks-əlaqə problemi isə heç vaxt yox olmur, çünki o, sizə yox, bazara aiddir. Dəyişən odur ki, ayrı-ayrı nəticələrin nəsə ifadə edəcəyini gözləməyi dayandırırsınız. Bu, səsləndiyindən daha az ürəkaçandır və davam gətirənləri gətirməyənlərdən ayıran əsas şey də budur.
Qısaca
Treydinq ona görə çətindir ki, əks-əlaqə yalan danışır, ona etibar etmək üçün lazım olan nümunə nəhəngdir, adi təsadüfilik uğursuzluq kimi hiss olunan seriyalar yaradır, xərclər əvvəlcədən tutulur, bazar uyğunlaşır və bunların heç biri kənardan görünmür.
Bunların demək olar ki, heç biri sizin haqqınızda deyil. Bunu bilmək daha bir indikatordan daha dəyərlidir, çünki təslim olanlar nadir hallarda ən pis ticarət edənlər olur. Onlar ardıcıl səkkiz itkinin nəyisə ifadə etdiyini düşünənlərdir.